Владелец "Ренессанс капитала" задолжал собственной компании более $700 млн

Стивен Дженнингс - основной владелец "Ренессанс капитала" - является еще и основным должником компании. Перед кризисом инвестбанк выдал ему более $700 млн, которые тот все еще не вернул. Большая часть этих средств вложена в земли на Дальнем Востоке и в Африке.

По данным промежуточной сокращенной консолидированной финансовой отчетности Renaissance Financial Holdings Ltd (головная компания инвестбанка "Ренессанс капитал"), объем займов, выданных им на 30 июня, составил $695 млн. Почти все эти деньги получили структуры, близкие к "Ренессансу": $114,7 млн - акционеры, $575,5 млн "были выданы связанным сторонам". Все эти займы не обеспечены и выданы под LIBOR + 1-15% годовых, указано в отчетности.

На 31 декабря 2008 года объем займов, выданных клиентам и контрагентам, составлял $675,8 млн, через год - $579,1 млн. Займы акционеру - головной компании группы Renaissance Capital Holdings Limited (RCHL) на конец 2008 года составляли $28,8 млн, через год - $107,4 млн. Эти займы необеспеченные и подлежат погашению в декабре 2010 года и марте 2011 года, они выданы под 7,5-13% годовых, а в 2008 году были беспроцентными.

Одолжил

Эти средства пошли на развитие фонда прямых инвестиций Renaissance Partners, говорят несколько источников "Ведомостей", близких к "Ренессансу". Его топ-менеджеры подтверждают это в беседах с аналитиками. На конец прошлого года займы составили $662 млн, или 96,5% объема чистых кредитов, числившихся на балансе банка. Руководство компании объясняет это следующим образом: более трех лет назад RCHL являлась единой организацией с активами, позже выделенными из ее состава под наименованием Renaissance Partners.

Четыре главных проекта Renaissance Partners - лесные массивы в 6,5 млн га на правах долгосрочной аренды на Дальнем Востоке (это совместный бизнес с двумя российскими партнерами), 300 тыс. га сельскохозяйственных земель на Украине, крупные земельные активы в ряде стран Африки и 18% банка ETI, работающего в 30 странах Африки.

Верхушка айсберга

По словам бывших сотрудников компании, инвестбанк и его акционеры финансировали операции группы за счет остатков на брокерских счетах клиентов в гораздо больших объемах. Среди таких клиентов, по их словам, были управляющая компания "Ренессанс управление инвестициями" и группа "Онэксим" Михаила Прохорова, у которой находилось в "Ренессансе" более $500 млн. Именно в зачет этого долга группа получила 50% минус 1/2 акции инвестбанка (ровно столько составила сумма сделки). Руководители "Онэксима" и предправления "Ренессанс групп" по России Александр Перцовский это отрицали.

"Онэксим" был всегда в курсе этой внутригрупповой задолженности, рассказал газете один из подчиненных Прохорова. Но, по его словам, одной из договоренностей было согласование графика ее погашения, пока он идет по плану. Он также рассказал, что заем должен быть возвращен по мере реализации активов, на покупку и развитие которых были направлены инвестиции. По словам источника "Ведомостей", близкого к руководству "Онэксима", про задолженность знали, она полностью обеспечена активами группы.

Директор по глобальным коммуникациям "Ренессанс групп" Престон Менденхолл заявил, что все финансовые компании предоставляют займы, и это, естественно, несет в себе долю риска. В случае с "Ренессансом" компания практически не предоставляет внешнее финансирование, но в прошлом предоставляла займы аффилированным структурам. Займы были предоставлены в тот период, когда они составляли менее 10% активов группы.

По словам Менденхолла, баланс сократился во время кризиса, таким образом, процент выданных займов увеличился. В данный момент активы вновь растут, и компания не увеличивает объем займов, таким образом, доля займов по отношению к активам вновь сокращается. Основной источник фондирования "Ренессанса" - операции репо. На конец первого полугодия объем непогашенных обязательств по репо составлял $1,322 млрд (44% совокупных обязательств).