ЭЛЕКТРОННАЯ КОММЕРЦИЯ СТАЛА СТОЛПОМ РУНЕТА

ОБРАЩАЕМ ВАШЕ ВНИМАНИЕ

Информация, содержащаяся в документе, имеет двойное происхождение: аналитики Стартап Афиши в большинстве случаев, где это возможно, основываются на публикациях в открытых источниках (СМИ, блоги, социальные сети), так и на инсайдерских данных, получаемых в ходе разговоров с участниками рынка.

РЕЗЮМЕ

Российский рынок венчурного инвестирования осенью 2012 года показал самый серьезный рост с 2011 года, очнувшись от подготовительной весны и лета. Единственным заметным драйвером качественного роста стала электронная коммерция - стартапы из этой области начали привлекать многомиллионные инвестиции, сопоставимые по объемам с европейскими (в том числе, и потому, что многие проекты имеют собственников и соинвесторов в Западной Европе), но пока еще отстающие от показателей США. Из прочих направлений первый месяц осени показал "прощальный" рост медиапроектов - он заметен в контексте появления крупных зарубежных игроков и неминуемых сделок слияний и поглощений, а также дальнейшего доминирования социального консьюмерского Веб на интернет-рынке России.


СДЕЛКА МЕСЯЦА

	В сентябре-месяце произошла самая крупная инвестиционная сделка на российском венчурном рынке за всю его историю. JP Morgan Asset Management, инвестиционное подразделение JP Morgan Chase & Co, участвовало в очередном раунде финансирования онлайн-ритейлера Lamoda.ru, который работает в России и Казахстане (выходец немецкого стартап-акселератора Rocket Internet). Американские инвесторы вложили в проект порядка $80 млн, став владельцем миноритарного пакета акций компании.
	Владельцы Lamoda.ru направят привлеченные инвестиции на увеличение ассортимента и товарных категорий, а также расширят присутствие ритейлера на других развивающихся рынках кроме России — в Казахстане, Украине, Азербайджане и Белоруссии. В настоящее время Lamoda занимается продажами одежды, обуви, аксессуаров, товаров для дома, косметики и парфюмерии, предлагая продукцию 700 международных брендов. В ассортименте магазина значатся около 500 тыс. предметов одежды, обуви и аксессуаров. Финансовые показатели проекта неизвестны, однако за полтора года работы Lamoda собрала ежемесячную аудиторию магазина на уровне 5 млн уникальных посетителей, 500 тысяч из которых являются постоянными покупателями. Средний чек составляет около 120 евро.
ФОНД МЕСЯЦА
	Российский венчурный фонд Leta GIV переименован в Leta Capital, выделен в самостоятельную бизнес-единицу в холдинге и поменял свою стратегию инвестирования. Основные принципы останутся неизменными – инвестиции стартапам поступают из прибыли управляющей компании Leta Group (крупный игрок российского ИТ-рынка, управляет в частности бизнесом известной антивирусной компании ESET Russia), проекты в области информационной безопасности находятся в приоритете, портфельные компании могут быть неприбыльными, но обязательно нацеленными на международный рынок, фонд вкладывает от 1 млн долларов за долю около 25-33%, но фонд обещает предоставить своим портфельным компаниям больше новых возможностей.   Они возникнут за счет привлечения соинвесторов из России и Запада, но только в том случае, если в этом будет заинтересован сам стартап – так в Leta Group разделят компании, принадлежащие Leta Group, и компании из венчурного инвестиционного портфеля, имеющие гораздо большие степени свободы. При этом портфельным компаниям фонда Leta Capital все так же будут доступны те дополнительные ресурсы, которые Leta Group готова предоставлять в совокупности с денежными средствами. В настоящее время, по данным Стартап Афиши, Leta Capital ведет переговоры с формирующимся в России стартап-акселератором, строящимся по американской модели типа 500 Startups.
СТАРТАП МЕСЯЦА
	В сентябре 2012 года интернет-кинотеатр легального видеоконтента ivi.ru привлек $40 млн от российских и международных фондов. Лид-инвестором выступила Baring Vostok, соинвесторами - ru-Net, Tiger Global, «ПрофМедиа» и Frontier Ventures. Привлеченные инвестиции руководство ivi.ru планирует направить в развитие собственных технологий и в приобретение контента. В настоящее время у ivi.ru есть база из 10 млн уникальных пользователей (трехкратный прирост за год), которые просматривают более 50 млн видео. Каталог сервиса состоит из 65 тыс фильмов, телепередач, музыкальных клипов и мультфильмов. Создатели сервиса и его управляющая компания Digital Access имеют амбициозные планы на создание на базе ivi.ru конкурента зарубежным сервисам Netflix и Hulu, которые могут купить этот стартап в случае выхода на отечественный рынок – данная информация циркулирует в отрасли уже около года и подогревается кадровыми перестановками в проекте.
ЧЕЛОВЕК МЕСЯЦА
	Сооснователь Mail.ru Грегори (Григорий) Фингер в сентябре 2012 года совершил ожидаемую сделку по продаже 12 млн глобальных дипозитарных расписок (GDR) интернет-компании за $408 млн. Сделка проводилась в пользу широкого круга квалифицированных инвесторов процессом ускоренного формирования книги по цене около $34 за бумагу, то есть, конвертируя голосующие акции в обыкновенные. Размер проданного пакета акций Mail.ru составил 5,7%. После этого общая капитализация Mail.ru снизилась на 6,01% и сейчас составляет 6 млрд фунтов стерлингов. После этого Фингер вместе с другим сооснователем Mail.ru Group Михаилом Винчелем («Человек месяца» июля 2012 года) должен войти в совещательный орган венчурного фонда – речь идет, по версии источника Стартап Афиши, о BuranVC и косвенно подтверждается тесными связями управляющих этого фонда с топ-менеджментом Mail.ru и готовящихся сделках ряда портфельных компаний Buran VC.
ОБЪЕМ ОБЪЯВЛЕННЫХ ЗА МЕСЯЦ СДЕЛОК. ДИНАМИКА
В сентябре 2012 года на российском венчурном рынке было проведено сделок на общую сумму около 190 млн долларов, что многократно превышает то, что наблюдалось в июле 2012 года (тогда было более 29 млн долларов, рост около 555%). Учитываются публичные сделки, данные о которых, были размещены в каких-либо информационных источниках, а также закрытые сделки с неразглашенными данными (оценка произведена аналитиками «СтартапАфиши»). Максимальная сумма одной сделки по инвестированию составила  80 млн $ (продажа доли Lamoda.ru). Минимальная сумма инвестиций составила 250 000 $ (часть инвестиций TMT Investments в разработчика приложения Contapps).
Количество сделок по сумме, тыс долл
КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК ЗА МЕСЯЦ. ДИНАМИКА
В сентябре 2012 года на российском венчурном рынке произошло 16 сделок, что на 7 сделок больше (78% рост), чем в августе 2012 года.
Динамика роста сделок
ОБЪЕМ НОВЫХ КОММИТМЕНТОВ ФОНДОВ ЗА МЕСЯЦ. ДИНАМИКА
В сентябре 2012 года работающие на российском венчурном рынке фонды объявили о готовности вложить суммарно около 50 млн долларов в российские проекты до конца 2012 года.
КОЛИЧЕСТВО НАБЛЮДАЕМЫХ НА РЫНКЕ ФОНДОВ
В сентябре 2012 года на российском венчурном рынке действовало 105 фондов (УК, инкубатор, акселлератор, инвест-компания), занятых венчурным инвестированием, что на 3 фонда больше (рост 3% ), чем в августе 2012 года.

РАСПРЕДЕЛЕНИЕ СТАРТАПОВ ПО ТЕХНОЛОГИЯМ

В сентябре 2012 года инвестиции в стартапы распределились по нишам следующим образом: