GIC (Government of Singapore Investment Corporation)Государственный фонд

GIC (Government of Singapore Investment Corporation) — суверенный инвестиционный фонд Сингапура, основанный в 1981 году для управления иностранными резервами страны.

Основная миссия GIC заключается в сохранении и увеличении международной покупательной способности сингапурских резервов, обеспечивая долгосрочные доходы, превышающие глобальную инфляцию.

GIC инвестирует в более чем 40 странах мира и имеет сеть из 11 офисов в ключевых финансовых центрах, включая Лондон, Нью-Йорк, Токио и Сидней. Управляя широким спектром активов, фонд вкладывается в частный капитал, недвижимость, акции развитых и развивающихся рынков, номинальные облигации, денежные средства и инфляционно-защищенные облигации. По данным на 2023 год, под управлением фонда находится около $770 млрд активов.

Фонд был создан по инициативе заместителя премьер-министра Сингапура Го Кенг Сви для более эффективного управления быстро растущими резервами страны. В отличие от традиционного подхода, который фокусировался на низкодоходных, но ликвидных активах, GIC начал инвестировать в долгосрочные высокодоходные активы. Этот смелый шаг стал важным элементом финансовой стратегии Сингапура.

GIC играет ключевую роль в обеспечении финансовой устойчивости страны. Доходы от инвестиций фонда, вместе с доходами других инвестиционных структур Сингапура, таких как Temasek Holdings и Центральный резервный фонд (CPF), используются для финансирования ежегодного бюджета страны, включая проекты в области образования, здравоохранения, исследований и инфраструктуры. В 2024 году вклад от инвестиций в бюджет составил около 23,5 млрд сингапурских долларов.

Фонд придерживается высоких стандартов управления и диверсификации рисков. Его деятельность регулируется правительством Сингапура, которое задает цели инвестиций и риск-параметры. Кроме того, GIC публикует показатели своей 5-, 10- и 20-летней доходности, подтверждая свою приверженность прозрачности.

GIC известен своей гибкостью и способностью адаптироваться к изменяющимся условиям. В 2013 году фонд внедрил новую инвестиционную модель, которая позволяет фокусироваться на стратегиях с более высоким риском в краткосрочной перспективе, но с потенциалом значительных доходов в долгосрочной. Управление фонда включает в себя три уровня: эталонный портфель (65% акций и 35% облигаций), политический портфель (шесть основных классов активов) и активный портфель для поиска дополнительных возможностей.

GIC является символом финансовой устойчивости Сингапура, укрепляя экономическое будущее страны через долгосрочные стратегические инвестиции и эффективное управление рисками.