Колонки

Топ-5 венчурных сделок июля: $1 миллиард на человекоподобный интеллект или $2 миллиарда на свой же стартап

Колонки
Денис Ефремов
Денис Ефремов

Инвестиционный директор фонда Da Vinci Capital

Полина Константинова

Эту подборку подготовил инвестиционный директор фонда Da Vinci Capital и автор Telegram-канала proVenture Денис Ефремов. В колонке дается собственный профессиональный взгляд автора на ключевые сделки в мире венчурных и прямых инвестиций в России, СНГ и на глобальном рынке. 

Топ-5 венчурных сделок июля: $1 миллиард на человекоподобный интеллект или $2 миллиарда на свой же стартап

Это моя юбилейная колонка, ровно 12 месяцев назад вышел первый выпуск подборки! Символично, что в этом месяце Softbank объявил о том, что он собирает свой второй Vision Fund с целевым размером $108 миллиардов, при этом сам инвестирует $40 миллиардов.

Еще более символично, что складывается ощущение, что именно в этом месяце очень много сочных нетипичных сделок с высокими оценками и потенциалом. Разные бизнес-модели и компании, разные сектора.

Смотрим, любуемся.

Подписывайтесь на канал Rusbase в «Яндекс.Дзен», чтобы ничего не пропустить

Топ-5 сделок июля

Пятое место: PropTech-стартап Compass поднял $370 миллионов по оценке $6,4 миллиарда

  • Крайне удивительно для России, но это уже Series G-раунд и +45% роста капитализации с прошлого раунда.
  • Среди инвесторов текущего раунда можно выделить Canada Pension Plan Investment Board (CPPIB), Dragoneer Investment Group, Qatar Investment Authority и SoftBank.
  • Compass предоставляет управленческую платформу для сектора недвижимости, работает в США и имеет более 300 офисов и 13 тысяч агентов.
  • Выручка компании, несмотря на то, что мы не знаем точных данных, по сообщениям руководства, выросла в прошлом году на 250%, а количество персонала выросло на 220% до 2 200 человек.
  • Да, да – это классический кандидат на IPO, туда Compass и стремится.

Четвертое место: Robinhood поднял $323 миллиона по оценке $7,6 миллиарда

  • Robinhood представляет из себя приложение для торговли ценными бумагами с очень низкими (нулевыми) комиссиями. И это топ-8 сделка в подброке за 2018 год.
  • Оценка на текущем раунде на 50% выше, чем оценка на Series D в $5 миллиардов.
  • Раунд лидировал DST Global, который подогревает компанию к предстоящему IPO. Соинвесторами выступили Ribbit Capital, NEA, Sequoia и Thrive Capital.
  • Возможно, это будет одно из самых первых финтех-IPO ближайшего времени, потому что реструктуризацию команды Robinhood уже делает. Недавно он нанял CFO, который должен улучшить корпоративное управление и отчетность. Крайне интересно будет посмотреть на его проспект эмиссии.
  • Обновлений по операционным показателям нет, но на прошлом раунде в середине прошлого года было известно, что у сервиса 4 миллиона клиентов (двукратный рост за год).
  • У Robinhood в принципе не было больших проблем с имиджем или клиентами, но несколько дней назад появилась информация, что сервис хранит пароли клиентов в простом тексте. Так себе технологично.
  • Интересующиеся могут прослушать интересный подкаст Techcrunch со звучным названием «Why the hell is Robinhood worth $7.6B?».

Источник

Третье место: OpenAI привлек $1 миллиард инвестиций от Microsoft

  • Для этой сделки я отойду от негласного правила не включать в рейтинг сделки без оценки.
  • Если кто не знает, OpenAI – это та самая штука, которая создает алгоритмы, обыгрывающие профессиональных геймеров в Dota и пишущих музыку. Такой аналог Boston Dynamics с его роботами, но в виртуальном пространстве.
  • Изначально OpenAI была некоммерсеской организацией. Миллиарды ей пожертвовали Илон Маск, Сэм Альтман (YC) и другие.
  • Но в этом году Сэм Альтман к удивлению многих ушел из YC и стал CEO OpenAI. Тогда же гриф non-profit также канул в лету.
  • И вот сейчас OpenAI поднимает нехило от Microsoft, который уже с 2016 года являлся партнером компании.
  • А все потому, что AGI (artificial general intelligence, то есть, общий (человекоподобный) интеллект) теперь будет крутиться на Azure, а Microsoft потом будет продавать коммерческие продукты OpenAI.
  • Вот кто разрабатывает Skynet. Стильно, модно, «интеллектно»!

Второе место: Nubank поднял $400 миллионов по оценке $10 миллиардов, став (вновь) самым дорогим необанком в мире

  • Бразилия, темперамент, финтех!
  • Nubank стоит почти в три раза дороже N26, который в этом же месяце был оценен в $3,5 миллиарда после инвестиций от Tencent и Monzo, который после последнего раунда стал оцениваться в £2 миллиарда.
  • При этом Nubank всегда был как-то немного в стороне – европейский финтех был классическим поставщиком необанков, а США – самым лакомым рынком. Но откуда Бразилия? А меж тем в течение нескольких лет Nubank уже являлся самым дорогим необанком.
  • В текущем раунде Nubank привлек $400 миллионов от инвестиционного фонда TCV, что помогло достичь общего уровня фондирования в $820 миллионов.
  • Между прочим, с прошлого раунда в 2018-м году необанк прибавил в оценке 2,5 раза. Это крайне высоко для компании его размера с шестилетней историей. 
  • Самое интересное, что операционно банк растет так же внушительно. По последним данным, Nubank обслуживает 12 миллионов клиентов (это в 2,5 раза больше, чем годом ранее, когда число клиентов достигло 5 миллионов). Еще более поразительно, что такую большую клиентскую базу обслуживает 1 500 человек. N26, который недавно раскрыл свои метрики, занимает свои 1 300 человек всего 3,5 миллионами клиентов.
  • Инвестиции банк планирует на экспансию в Мексику и Аргентину, оставляя США на откуп врывающемуся туда Monzo и Европу Revolut, N26 и все тому же Monzo.
  • На текущем раунде каждого клиента Nubank оценили в $833 доллара, что, к слову, ниже, чем $1 тысяча у N26 по последнему раунду. 

Первое место: индийский отельный оператор Oyo оценен в $10 миллиардов после инвестиций своего основателя в размере $2 миллиардов

  • Хочешь мегаединорога? Сделай его сам! Основатель индийского стартапа OYO потратил $2 миллиарда на выкуп акций своего стартапа, который сам же основал шесть лет назад.
  • Мы всегда читаем про истории, что у фаундеров к IPO или продаже остается маленькая доля. У Безоса сейчас чуть более 10% в Amazon, например. Может быть, это не нравилось Ритешу Агарвалю, и он осуществил инвестицию в $500 миллионов в капитал компании и еще и выкупил акции Oyo на $1,5 миллиарда у существующих инвесторов. Продавали Sequoia Capital и Lightspeed Venture Partners.
  • Самое интересное, оценка составила $10 миллиардов, что более чем в два раза выше оценки на Series E в $4,2 миллиарда, которую дали проекту инвесторы.
  • Всего Oyo привлек внушительные $1,6 миллиарда от инвесторов. Он работает в более чем 800 городах и 80 странах с более чем 23 тысячами отелей.
  • Ритеш Агарваль основал Oyo в 2013 году, когда ему было всего 19 лет. И теперь, шесть лет спустя он делает один из крупнейших «бай инов» фаундера в истории! Так держать, Ритеш! Вот это коммитмент!


Источник

Бонус: другие важные сделки месяца

Представлю вашему вниманию феерию других сделок, которые не попали в топ, – из них можно сделать еще несколько практически равноценных подборок.

  • Начну сразу с трех сделок на рынке такси, поскольку в этом месяце крупнейший китайский агрегатор такси Didi Chuxing привлек $600 миллионов от Toyota, недавно вышедший в Россию сервис Bolt поднял $67 миллионов по оценке $1 миллиард, а спин-офф Ola в электрокарах привлек $250 миллионов на развитие.
  • Немецкий концерн Volkswagen инвестирует $2,6 миллиарда в Argo AI, которая занимается разработками в области беспилотного транспорта, и оценил компанию в $7 миллиардов.
  • HR-платформа для малого и среднего бизнеса Gusto привлекла $200 миллионов по оценке $3,8 миллиарда от Fidelity и Generation Investment Management.
  • Один из топов мировой гейминговой индустрии, Unity, теперь оценивается во внушительные $6 миллиарда после привлечения $525 миллионов от D1 Capital Partners, CPPIB, Light Street Capital, Sequoia и Silver Lake.
  • Softbank продолжает вкладывать в финтех, в частности, вложил $231 миллион в латиноамериканский проект Creditas.
  • Биотех в этом месяце представлен Radiology Partners, поднявшей $700 миллионов от Starr Investment Holdings.
  • Uber для автобусов, немецкий FlixBus привлек 471 миллион евро на развитие.
  • Индийская EdTech-платформа Byju’s привлекла $150 миллионов от суверенного фонда Qatar Investment Branch.
  • Новый топ израильского стартап-рынка – единорог Monday.com, который предоставляет сервисы для командной работы, был оценен в $1,9 миллиарда после привлечения свежих $150 миллионов от Sapphire Ventures.
  • Первая инвестиция нового фонда Мэри Микер, Bond Capital, – это $100 миллионов по оценке $1 миллиард в insurtech-стартап Hippo.
  • Для компании в области кибербезопасности OneTrust раунд А принес уже $200 миллионов по оценке $1,3 миллиарда за счет вложений Insight Venture Partners.

На этом все. Спасибо, что дочитали до конца!

Фото на обложке: Unsplash

Нашли опечатку? Выделите текст и нажмите Ctrl + Enter

Материалы по теме

  1. 1 Как подготовиться к встрече с инвестором: 7 шагов
  2. 2 Названы 10 самых прибыльных для инвесторов компаний в мире
  3. 3 «Если я зашел в компанию как инвестор, то ваша компания с этого же дня выставлена на продажу» — Александр Галицкий о стартапах, условиях сделок и последних инвестициях
  4. 4 «Не уходите в презентацию с головой»: инвесторы рассказали, как привлечь их внимание
  5. 5 «В 13 лет почти привлек $250 тысяч инвестиций. Но инвесторы узнали о моем возрасте и пропали»

Актуальные материалы —
в Telegram-канале @Rusbase