Кредитный риск: что это и его виды

Содержание:

• Что такое кредитный риск?
• Виды кредитных рисков
• Факторы кредитного риска
• Управление кредитным риском
• Как снизить?
  • Проведите отбор заемщиков
  • Диверсифицируйте кредитный портфель
  • Страхуйте кредитные риски
  • Оцените рыночные и страновые риски
  • Пересмотрите условия кредитования
  • Мониторьте финансы и проявляйте своевременную реакцию

Что такое кредитный риск?

Кредитный риск — это вероятность того, что заемщик не сможет выполнить обязательства перед кредитором, например, не выплатит долг или проценты. Он возникает при любых видах долговых отношений, включая:

• банковские кредиты,
• облигационные займы,
• лизинг,
• поставки товаров с отсрочкой платежа.

Кредитный риск напрямую влияет на доходность финансовых учреждений и инвесторов, так как неплатежи приводят к убыткам.

Предположим, банк выдает кредит компании на сумму 10 млн рублей для финансирования строительства торгового центра. Через два года спрос на аренду помещений снизился, а затраты на строительство превысили ожидания. Компания не получила ожидаемую прибыль, так возник долг.

В этой ситуации банк сталкивается с кредитным риском — есть реальная угроза, что заемщик не выполнит обязательства по кредиту. В таком случае он может понести убытки, так как сумма и проценты не будут возвращены вовремя в полном объеме.

Виды кредитных рисков

Опасность погрузиться в долги зависит от специфики заемщика и условий кредитования. Рассмотрим основные виды кредитных рисков:

• Индивидуальный кредитный риск возникает, когда конкретный заемщик не может выполнить обязательства перед кредитором.

К примеру, частное лицо берет ипотечный кредит на 5 млн рублей, чтобы купить квартиру. Спустя год заемщик теряет работу и не может вносить платежи в срок. В этой ситуации банк сталкивается с индивидуальным кредитным риском — вероятно, заемщик не сможет погасить ипотечный долг.

Другой пример — малый бизнес берет кредит на развитие производства, но из-за ухудшения продаж компания не получает ожидаемую прибыль и не в состоянии выплатить долг. Это также индивидуальный кредитный риск для финансового учреждения.

• Системный кредитный риск обусловлен глобальными экономическими или политическими факторами, которые одновременно затрагивают множество заемщиков.

К кредитным рискам относят экономические кризисы, обвалы финансовых рынков и другие проблемы мирового характера. Во время мирового экономического кризиса 2008 года огромное количество компаний и частных лиц по всему миру не смогли выполнять обязательства по кредитам.

В США кризис привел к массовому дефолту по ипотеке, что запустило цепную реакцию на рынке финансовых институтов, а многие банки понесли убытки или обанкротились.

Этот пример демонстрирует системный высокий кредитный риск, когда экономические условия ухудшаются для всех участников рынка.

Читайте по теме:

Предпринимательские риски: что это, понятие и виды

Как узнать кредитную историю ИП

• Концентрационный кредитный риск возникает, когда финансовое учреждение сосредотачивает слишком много кредитов в одной отрасли, регионе или у небольшого числа крупных заемщиков.

Это создает угрозу, что в одной из сфер возникнет массовая неплатежеспособность. К примеру, банк выдает кредиты в основном компаниям из строительного сектора.

Если на рынке недвижимости происходит спад, то эти компании могут столкнуться с кредиторскими трудностями. В результате банк понесет потери, так как основная часть активов находится в кризисном секторе.

• Страновой кредитный риск возникает, если в стране политическая нестабильность или экономические проблемы.

Валютные колебания, введение санкций или изменения законодательства могут существенно усложнить выполнение заемщиками своих обязательств.

Компания заключает контракт с иностранной фирмой на поставку товаров с отсрочкой платежа. Внезапно в стране партнера начинается кризис, правительство вводит валютные ограничения, и компания не может перевести оплату за товары.

• Кредитный риск контрагента связан с тем, что партнер по сделке не выполнит свои обязательства.

Это актуально для долгосрочных контрактов или финансовых деривативов, где расчет по сделке производят спустя месяцы или годы после того, как заключили договор.

К примеру, инвестиционная компания заключает сделку с партнером на покупку финансовых активов с рассрочкой платежа на два года. Спустя год контрагент сталкивается с финансовыми трудностями и объявляет о банкротстве.

• Секьюритизационный риск связан с ценными бумагами, ипотечными кредитами или кредитными портфелями.

Банк выпускает ипотечные облигации, обеспеченные пулом ипотечных кредитов. В случае экономического спада множество заемщиков может оказаться неспособным выполнить ипотечные обязательства.

В результате стоимость облигаций, выпущенных банком, значительно снижается, а инвесторы, купившие эти облигации, сталкиваются с убытками.

Факторы кредитного риска

Риск формируется под воздействием множества факторов, которые варьируются в зависимости от ситуации, экономической среды и характеристик заемщика.

Рассмотрим факторы кредитного риска с конкретными примерами:

• Финансовое состояние заемщика.

Финансово устойчивые заемщики, будь то компании или физические лица, имеют высокие шансы на выполнение обязательств. Анализ финансового состояния включает изучение доходов, расходов, активов и долгов заемщика.

К примеру, крупная производственная компания с доходом в несколько миллиардов рублей ежегодно имеет высокую вероятность возврата кредита. Компания показывает стабильные финансовые показатели, такие как рост выручки и высокая рентабельность.

В этом случае банк оценивает финансово-кредитные риски в минимальном размере. Наоборот, малый бизнес, который только начал свою деятельность и еще не имеет стабильного дохода, представляет для банка значительно больший риск. Такой заемщик может столкнуться с финансовыми трудностями, что увеличивает вероятность того, что кредит будет не погашен.

• Кредитная история заемщика.

Положительная кредитная история говорит о надежности, что снижает риск для кредитора. Заемщики, имеющие репутацию своевременного и полного погашения долгов, пользуются большим доверием у банков.

• Уровень текущей задолженности.

Чем больше долговых обязательств уже имеет заемщик, тем выше риск того, что он не сможет справиться с дополнительной долговой нагрузкой. Для оценки уровня задолженности обычно используется коэффициент долговой нагрузки, то есть отношение задолженности к доходам.

• Экономические условия.

Во время денежного роста заемщики обычно имеют больше возможностей для выплаты долгов благодаря стабильным доходам. В условиях экономического спада или кризиса кредитный риск резко возрастает, так как многие компании и частные лица теряют доходы.

• Инфляция и колебания процентных ставок.

Высокая инфляция увеличивает стоимость товаров и услуг, что снижает покупательную способность заемщиков, а рост процентных ставок делает обслуживание кредита дороже.

К примеру, компания взяла крупный кредит под плавающую процентную ставку. В момент экономической нестабильности Центральный банк увеличил ключевую ставку, что привело к резкому росту расходов на обслуживание долга для компании. Увеличение процентной ставки стало неожиданным, и компания оказалась не в состоянии справиться с возросшими платежами, что увеличило риск дефолта.

Читайте по теме:

ГИСП: что это, как зарегистрироваться и подать заявку, чем полезна бизнесу

Как улучшить кредитную историю

Факторы кредитного риска представляют собой сложное сочетание финансовых, экономических и политических условий, которые могут существенно повлиять на платежеспособность заемщиков.

Понимание этих факторов помогает кредиторам и инвесторам более точно оценивать риск и принимать обоснованные решения при выдаче кредитов или инвестициях в долговые инструменты.

Управление кредитным риском

Для снижения потерь финансовые учреждения используют различные методы. Управление кредитным риском важная деталь успешной компании.

Рассмотрим пять главных методов, которые помогут снизить риски и защитить финансовые активы:

• Проанализируйте заемщика.

Перед тем как выдать кредит или заключить сделку, тщательно изучите уровень кредитного риска заемщика, его текущие финансовые показатели и долговую нагрузку. Это позволит избежать работы с ненадежными клиентами.

Диверсифицируйте портфель. Не стоит полагаться на один сектор экономики или ограниченную группу клиентов. Распределяйте свои кредиты и инвестиции между разными отраслями, регионами и типами заемщиков. Это снижает вероятность того, что кризис в одной сфере приведет к катастрофическим потерям.

Банк, кредитующий исключительно компании в сфере недвижимости, рискует потерять все при падении рынка. Диверсификация кредитов на разные сектора, такие как промышленность, сельское хозяйство и технологии, снижает этот риск.

• Страхуйте риски.

Используйте страховые инструменты для защиты от потерь в случае дефолта заемщика. Это может включать страхование кредитов или покупку кредитных деривативов, таких как кредитные дефолтные свопы (CDS), которые защищают от невыполнения обязательств.

Например, когда банк выдает крупный кредит международной компании, финансовое учреждение может заключить договор страхования на случай невыплаты долга или использовать кредитные деривативы для уменьшения рисков.

• Формируйте резервы.

Это помогает финансово подготовиться к потенциальным потерям. Размер резерва должен зависеть от уровня риска, который несет каждая кредитная сделка.

Например, финансовая организация выделяет определенный процент от своей прибыли в резервный фонд, чтобы покрыть убытки по невыплаченным кредитам.

Читайте также:

На что обращать внимание в кредитном договоре: важные моменты

Как кредит может разрушить ваш бизнес: риски и ошибки

• Мониторьте состояние заемщиков.

Не прекращайте следить за финансовым состоянием заемщиков после выдачи кредита. Регулярно проверяйте их финансовые отчеты, оценку долговой нагрузки и рыночные условия. Если обнаружите признаки ухудшения, примите меры заранее: предложите реструктуризацию кредита или усильте контроль за платежами.

Например, банк заметил, что у одного из клиентов снизилась прибыль, и предложил пересмотреть условия кредита, чтобы избежать возможного дефолта.

Как снизить?

Снижение кредитного риска — ключевая задача для финансовых учреждений и инвесторов. Чтобы управлять кредитными рисками и уменьшить потенциальные убытки, следует предпринять следующие шаги.

Проведите отбор заемщиков

Это нужно, чтобы оценить их кредитоспособность. Вот как это сделать:

• Получите полный отчет о кредитной истории заемщика из кредитных бюро.
• Обратите внимание на количество и частоту просрочек, дефолтов и наличие судебных разбирательств.
• Определите, как заемщик справлялся с предыдущими кредитами. Постоянные нарушения условий кредитования указывают на высокие риски.
• Изучите финансовые отчеты заемщика, включая баланс, отчет о прибылях и убытках, и отчет о движении денежных средств.
• Обратите внимание на ликвидность, рентабельность и финансовую устойчивость.
• Рассчитайте ключевые финансовые коэффициенты, такие как коэффициент текущей ликвидности, коэффициент общей задолженности и коэффициент покрытия процентов.
• Применяйте автоматизированные системы скоринга, которые оценивают кредитоспособность на основе собранных данных. Эти системы учитывают множество факторов и могут предсказывать вероятность дефолта на основе статистических моделей.

Диверсифицируйте кредитный портфель

Это нужно, чтобы уменьшить риски, связанные с концентрацией активов. Для этого:

• Распределяйте кредиты между различными отраслями, такими как технологии, здравоохранение, производство и услуги.
• Предоставляйте кредиты в разных регионах и странах, чтобы уменьшить влияние локальных экономических проблем.
• Включайте в портфель корпоративные и розничные кредиты.
• Работайте с различными типами заемщиков — от крупных компаний до малых и средних предприятий.
• Используйте разнообразные финансовые инструменты, такие как ипотечные кредиты, автокредиты и потребительские кредиты, чтобы снизить общий риск.

Страхуйте кредитные риски

Эти полисы покрывают убытки в случае дефолта заемщика. Кроме того:

• Убедитесь, что страховой полис покрывает все возможные риски и соответствует вашим требованиям.
• Используйте кредитные дефолтные свопы (CDS) или другие финансовые инструменты для защиты от дефолта.
• Периодически пересматривайте стоимость хеджирования и его эффективность в управлении кредитными рисками.

Оцените рыночные и страновые риски

Следите за политическими событиями в странах заемщиков:

1. Изменения в законодательстве, санкции и политическая нестабильность могут существенно повлиять на кредитоспособность.
2. Используйте специализированные аналитические отчеты и консультации экспертов для оценки политических рисков.
3. Исследуйте экономическое состояние страны заемщика, включая уровень инфляции, валютные колебания и экономические прогнозы.
4. Оцените макроэкономические индикаторы, такие как уровень безработицы и рост ВВП, чтобы определить, как эти показатели влияют на платежеспособность заемщика.

Читайте также:

Кредитный донор: кто это, чем занимается и где его найти

Особенности и риски международных инвестиций

Пересмотрите условия кредитования

• Периодически оценивайте финансовое состояние заемщика и корректируйте условия кредита в зависимости от его текущего положения.
• При необходимости изменяйте процентные ставки, чтобы лучше соответствовать рыночным условиям и финансовому состоянию заемщика.
• Предложите варианты реструктуризации долга, такие как продление сроков погашения или изменение графика платежей.

Мониторьте финансы и проявляйте своевременную реакцию

Периодически запрашивайте и анализируйте обновленные финансовые отчеты заемщиков. Это помогает отслеживать изменения в их финансовом состоянии. Кроме того:

1. Следите за ключевыми финансовыми показателями — доходами, расходами и уровнем задолженности.
2. Если выявите признаки ухудшения платежеспособности заемщика, немедленно принимайте меры.
3. Используйте аналитические инструменты для прогнозирования потенциальных проблем и рисков на основе текущих тенденций.

Вот несколько действий, которым необходимо следовать:

1. Находите решения. Даже если кредитные риски произошли, ищите стратегии и инструменты для решения проблем.
2. Учитесь на опыте. Анализируйте причины проблемы и извлекайте уроки. Используйте полученный опыт, чтобы улучшить финансовое управление и предотвратить подобные проблемы в будущем.
3. Ищите поддержку и ресурсы. Обратитесь за помощью к профессиональным консультантам, юридическим службам и финансовым специалистам. Они предложат решения и рекомендации.
4. Адаптируйтесь и улучшайте. Применяйте гибкий подход к финансовым ситуациям. Используйте опыт для улучшения финансовых стратегий и укрепления устойчивости к будущим рискам.
5. Поддерживайте психологическую устойчивость. Сохраняйте спокойствие и уверенность, понимая, что кредитные риски — часть финансовой реальности.

Фото на обложке: Pexels