Принципы распределения прибыли

Содержание:

• Распределение прибыли в товариществах и обществах
  
  • Действия, осуществляемые компанией перед распределением прибыли
• Ограничения, препятствующие распределению доходов
  • Акционерные общества
  • Общества с ограниченной ответственностью
• Особенности распределения прибыли в товариществах
  • Полное товарищество
  • Товарищество на вере
• Распределение доходов в АО и ПАО
  
  • Распределение прибыли в ООО

Распределение прибыли в товариществах и обществах

Распределение доходов компании — непростая задача, которая предполагает, что средства будут использоваться рационально (с учетом долгосрочных и краткосрочных целей предприятия) и одновременно будут выплачиваться дивиденды владельцам активов.

С одной стороны, акционеры должны быть заинтересованы во вложении свободных средств в развитие производственных мощностей и расширение бизнеса, так как это приводит к росту капитала и повышению имиджа компании.

С другой стороны, любой владелец компании заинтересован в текущих выплатах, которые получает от доходов организации.

Решения, связанные с распределением чистой прибыли или ее инвестированием, принимает собрание акционеров (собственников).

Если у компании есть четкие цели и правильное понимание приоритетов и перспектив роста, что отражено в финансовых планах, то упрощается задача, связанная с распределением свободных активов.

Кроме того, при распределении доходов учитываются макроэкономические и отраслевые изменения, а также факторы величины и прироста внеоборотных средств.

Распределяя прибыль, организации руководствуются положениями Закона РФ «Об акционерных обществах», согласно которому чистая прибыль делится между собственниками компании и может быть распределена общим собранием (или единственным владельцем).

Стоимостью чистых активов считаются свободные средства, исчисленные в денежном эквиваленте, оставшиеся после выполнения производственных и налоговых обязательств и начислений на счет компании.

Акционерные общества определяют стоимостное значение чистых активов на единицу обыкновенной (не выкупленной) акции.

Акции — ценные бумаги, подтверждающие вложения физического или юридического лица в фонд уставного капитала и право на дивидендные выплаты в случае положительной доходности компании.

Обыкновенные акции, кроме получения дивидендов, позволяют принимать участие в собрании акционеров и претендовать на долю общественного имущества в случае ликвидации предприятия.

Привилегированные акции гарантируют фиксированные дивидендные выплаты в установленном денежном эквиваленте или в процентном отношении от номинальной стоимости акций. При прекращении деятельности компании собственники такого вида активов также имеют право на получение доли имущества.

Действия, осуществляемые компанией перед распределением прибыли

1. Проводят анализ бухгалтерской отчетности. За годовой период (зачастую используют документы, подготовленные для ФНС). Если выплаты планируются чаще, то готовят промежуточные отчеты.
2. В бухгалтерском балансе ориентируются на суммы, отражающие капитал и резервные активы, из них вычитают уставной капитал, а оставшуюся прибыль готовят к распределению (частично или полностью).
3. Далее проводят собрание и фиксируют принятое решение.

Ограничения, препятствующие распределению доходов

Акционерные общества

Устав АО регламентирует выплаты по дивидендам.

Решения, связанные с распределением чистых доходов, принимаются общим собранием акционеров (достаточно простого большинства голосов по обсуждаемым вопросам).

Однако закон «Об акционерных обществах» (ст. 43) ограничивает выплату дивидендов в случае, если уставной капитал (резервный фонд) значительно превышает размеры чистой прибыли либо при рисках потенциального банкротства компании.

Общества с ограниченной ответственностью

Чистая прибыль ООО не может быть распределена, если доходность превышает уставной капитал (резервный фонд) или его стоимость не погашена, либо существуют признаки банкротства.

К признакам банкротства относят:

• невозможность погасить кредитные или налоговые требования в трехмесячный срок;
• сформирована задолженность от 300 тыс. рублей и более;
• в отношении общества имеется решение суда, содержащее долговые требования.

Дополнительным ограничением является ситуация, при которой действующие или вышедшие участники не получили полную стоимость имеющихся долей, в случаях:

• если осуществляется взыскание касательно доли участника, в счет долговых обязательств;
• при решении о продаже доли в обществе, где устав запрещает передачу или продажу активов в пользу третьих лиц (при этом другие члены общества отказались приобретать предложенные активы);
• при решении о продаже, но отсутствии согласия других членов сообщества (при этом данные условия предусмотрены уставом);
• член сообщества не голосовал либо голосовал против сделок или уставного капитала, при этом обратился к участникам сообщества с предложением о приобретении собственной доли.

В случае принятия положительного решения о выплатах при вышеперечисленных обстоятельствах, оно не будет иметь юридического обоснования.

Особенности распределения прибыли в товариществах

Полное товарищество

Этот вид товарищества представляет собой организационно-правовую форму и предполагает взаимодействие нескольких участников, которыми могут стать юридические лица и коммерческие компании.

На законодательном уровне полное товарищество регулируется ст. 69–81 Гражданского кодекса, а внутри предприятия учредительным договором (в котором регламентируется распределение капитала, процедуры выплат и ответственность собственников в случае возникновения долговых обязательств).

Принципы создания и функционирования такой формы организации также отражены в уставных документах товарищества.

Специальных органов управления у такой формы нет. Каждый участник вправе пользоваться документацией, влиять на принимаемые решения и взаимодействовать за пределами организации от имени товарищества.

Читайте по теме:

Прибыль в бизнесе: основные виды и типы

Юнит-экономика: просто о сложном

Наличие складочного капитала обязательно, однако он не регулируется законодательством и может быть минимальных размеров (в форме денежных средств, имущества или ценных бумаг). Оценочная стоимость согласовывается всеми участниками.

Половина капитала должна быть внесена на момент первичной организации, оставшаяся часть — в сроки согласно внутреннего устава.

Распределение прибыли происходит в соответствии с вложенными долями.

Убытки, которые несет компания, также распределяются соответственно долям.

Чистая доходность не может быть распределена, если она не превышает сумму складочного капитала.

Товарищество на вере

Этот тип коммерческой организации практически полностью соответствует полному товариществу, однако имеет право привлекать инвесторов.

Этот вид организации регулируется ст. 82–86 ГК РФ, где определено, что товарищество привлекает не только учредителей, но и вкладчиков (как правило, более 20 человек).

В отличие от учредителей, ответственность вкладчиков в погашении кредитных или иных долговых обязательств сопоставима с их вложенными долями.

Распределение доходов в АО и ПАО

Общества имеют схожие формы организации и принципы ведения деятельности. Отличия связаны с объемом активов и их доступностью для широкого круга лиц.

Так, в публичном акционерном обществе активы находятся в свободном доступе для потенциальных инвесторов и их количество не ограничено.

Акционерное общество ценные бумаги и акции ограничивает для узкого круга лиц (количество которых не может быть более 50), публичная отчетность не обязательна и сумма уставного капитала — от 10 тыс. рублей.

При этом законодательство не ограничивает перерегистрацию АО в ПАО.

В этих объединениях организуют совет директоров, который обычно сформирован с привлечением генерального и коммерческого директоров и представителей крупных акционеров.

Читайте по теме:

Модель revenue share: как делить риски и доходы и создавать успешные коллаборации

Показатели финансовой отчетности — инструкция для небухгалтеров

Основные обсуждаемые вопросы связаны с порядком и размером выплат дивидендов, одобрением важных сделок и внутренней документацией, расширением компании, увеличением уставного и других видов капитала.

Совет директоров может рекомендовать выплаты по дивидендам (зачастую решением очередного годового собрания, либо внеочередного, если выплаты планируется раз в квартал или полугодие).

Также устанавливает размер годовых дивидендов, который не может быть превышен.

Размеры выплат, которые направляются на обеспечение привилегированных акций, отражаются в уставе в фиксированном денежном эквиваленте или в процентном отношении с учетом номинальной стоимости акций.

Окончательное решение о распределении прибыли принимает совет акционеров, что фиксируется в протоколе общего собрания.

После того, как акционеры принимают положительное решение о выплатах, их перечисляют в течение 7 дней, но не более 60.

Фото в тексте: Unsplash

В первоочередном порядке выплаты производятся по привилегированным акциям, а затем по обычным.

В соответствии с уставом и протоколом собрания выплаты могут быть в денежном эквиваленте, в форме акций или имущества.

Денежные средства для выплаты дивидендов переводят с расчетного счета или выдают наличными (для резидентов удерживают НДФЛ со ставкой 13%).

Если выплаты не пропорциональны долям уставного капитала — оплачивают страховые взносы (если держатели активов — сотрудники компании).

Если оплата происходит при помощи имущества, то определяют его ценность с учетом налогооблагаемых доходов.

НДФЛ в этом случае не взимается, поэтому компания уменьшает выплаты на протяжении календарного года.

Если это невозможно по причине отсутствия выплат или недостаточности сумм, то компания уведомляет налоговую о невозможности удержания налога.

В этом случае учредителям придется самостоятельно погасить задолженность перед ФНС до 1 декабря следующего года.

Если доходность составляет более 5 млн, то ставка составит 15% (на превышающую доходность).

Решение может быть принято и об отказе от выплат вследствие убытков или с целью вложений в развитие бизнеса. Оно не имеет обратной силы, и на участников прибыль распределена не будет.

Распределение прибыли в ООО

Распределение доходности в ООО происходит согласно вложенным долям, зафиксированным документально.

Иной порядок распределения чистой прибыли допускается, что должно быть зафиксировано в уставе объединения общим решением.

Любые изменения в устав, включая процедуры выплат, принимаются на собрании единогласным решением участников.

Чтобы принять положительное решение, созывают учредительное собрание и фиксируют в протокольной форме:

• вопросы повестки дня, дату и время, когда решили провести собрание, а также состав участников (с указанием долей);
• период, за который сформирована чистая прибыль;
• сумму чистой прибыли, которая должна быть распределена (учитывая данные финансовых отчетов);
• часть чистой прибыли, планируемую для выплат участникам в соответствии с принадлежащими им долями;
• часть на иные цели, включая инвестиционные проекты;
• сроки и формы выплат (использование банковского счета, наличных средств или имущества).

Оплата должна быть проведена в период до 2 месяцев, если уставом не предусмотрено другое.

Участник, который имеет право получить свою долю от чистой прибыли, но который не получил ее, может обратиться с требованием о выплате (срок подачи подобного заявления — 3 года).

Если требование не выставлено, то доля прибыли будет возвращена в актив компании как нераспределенная прибыль ООО.

Несмотря на то, что дивидендные выплаты могут происходить несколько раз в год, зачастую компании выбирают одну годовую выплату. Таким образом, легче контролировать доходность и ее распределение, так как в случае отрицательной прибыли организация будет вынуждена заняться доплатой страховых взносов и пересдачей отчетов.

Встреча учредителей обязательна и проводится в период между 1 марта и 30 апреля.

Прибыль распределяется в соответствии с процентом владения уставным капиталом. Эта схема может быть изменена в любой момент при единогласном решении учредителей с внесением изменений в устав организации.

Фото на обложке: Freepik