Что делать, когда фондовый рынок падает?

Почему падает фондовый рынок?

Он напоминает бурное море: то стабилен и предсказуем, то внезапно штормит, заставляет инвесторов переживать о сбережениях. Рассмотрим, почему это происходит.

Причины:

1. Экономические потрясения. Рост цен снижает покупательную способность и вынуждает центральные банки повышать процентные ставки. Это делает кредиты дороже, а компании — менее прибыльными.
2. Геополитика. Это создает нестабильность и влияет на ожидания инвесторов. Санкции негативно влияют на компании, которые зависят от экспорта, что приводит к падению их акций.
3. Корпоративные факторы. Отчетность компаний, которая не соответствует ожиданиям, крупные скандалы или уход топ-менеджеров могут вызвать массовую распродажу ценных бумаг.
4. Эмоции и паника. Когда инвесторы видят падение, начинают массово продавать активы, боясь потерять деньги. Это усиливает падение и провоцирует эффект «снежного шара».
5. Автоматизированные торги. Алгоритмы, которые настроены на автоматическую продажу при достижении определенного уровня падения, ускоряют процесс обвала.

Когда рынок падает, это затрагивает не только крупных игроков, но и частных инвесторов. Снижается стоимость портфелей, уменьшаются доходы пенсионных фондов, а компании сталкиваются с трудностями в привлечении капитала. В долгосрочной перспективе это ведет к снижению экономической активности.

Создаем подушку безопасности

Когда фондовые биржи трясет, и активы теряют в цене, главной задачей инвестора становится защита сбережений. Экономические и психологические факторы, о которых мы говорили выше, лишь подтверждают важность создания финансовой «подушки безопасности».

Подушка безопасности — это резервный капитал, который помогает сохранить стабильность в случае экономических кризисов, потерь работы или других непредвиденных обстоятельств.

Как ее создать:

1. Диверсифицируйте активы. Не вкладывайте все деньги в один инструмент. Распределите капитал между ценными бумагами крупных компаний (они менее волатильны), облигациями, валютой, золотом или другими активами.
2. Не храните все средства на одном счете. Подушка безопасности должна быть доступна в любой момент. Храните часть средств в инструментах с высокой ликвидностью, например, на банковском вкладе или в коротких облигациях.
3. Оптимизируйте личный бюджет. В условиях кризиса каждый рубль имеет значение. Пересмотрите подписки, сократите необязательные траты.
4. Храните запас в стабильной валюте. Часть резервов лучше хранить в устойчивых валютах.
5. Стабильно пополняйте резерв. Регулярно откладывайте 10–15% от дохода в резервный фонд. Это поможет быстрее сформировать необходимую сумму.

Идеальный объем подушки безопасности — это расходы на 3-6 месяцев. Для высокорисковых ситуаций, например, при ведении бизнеса, резерв лучше увеличить до 12 месяцев.

Читайте по теме:

Развитие биржевых фондов (ETF) и их влияние на ликвидность рынка

Как быстро восстановится российский рынок и что поможет инвесторам сохранить свои рублевые активы

Наличие резерва снижает уровень тревожности и помогает сохранять холодный расчет в моменты падений. Это позволяет избежать панических решений, которые зачастую приводят к убыткам.

Определяем цели

Когда фондовый рынок падает, нужно осознавать свои цели как инвестора. Это помогает избежать эмоциональных решений и выстроить стратегию, которая принесет успех в долгосрочной перспективе.

Во время падения многие начинают действовать хаотичн. Однако, если заранее сформулировали финансовые цели, будет проще принимать взвешенные решения и не поддаваться давлению.

Как правильно определить цели?

1. Разделите их на краткосрочные и долгосрочные. Краткосрочные (на 1-3 года): например, создать подушку безопасности, купить жилье, инвестировать в обучение. Долгосрочные (на 5-10 лет и больше): сформировать капитал для пенсии, купить акции крупных компаний для роста портфеля.
2. Оцените свой риск-профиль. Задайте себе вопросы: готовы ли вы выдерживать волатильность ради высокой прибыли? Или предпочитаете стабильный, но умеренный доход?
3. Соотнесите цели с текущей ситуацией. Когда рынок падает, определите: нужно ли срочно изымать средства или вы готовы оставить инвестиции для работы на перспективу?
4. Установите конкретные показатели. Поставьте измеримые цели: «Сохранить 80% капитала в течение года». «Получить доходность 10% через 5 лет».

Пример стратегии при падениях:

• Краткосрочная цель: сохранить капитал. Решение: перевести часть средств в облигации или валюту.
• Долгосрочная цель: увеличить портфель. Решение: покупать ценные бумаги качественных компаний по сниженной цене.

Римский философ Синека говорил: «Неважно, насколько сильный ветер: если знаешь, куда плыть, он всегда будет попутным». Определив цели, сможете превратить кризис в отправную точку для новых достижений.

Диверсифицируем портфель

Сохраняйте хладнокровие и пересмотрите инвестиционную стратегию. Диверсификация — это «золотое правило» инвестирования в условиях волатильности. Она позволяет снизить риски за счет распределения капитала между разными классами активов.

Как правильно диверсифицировать портфель:

• Вкладывайте в разные активы. Например, в акции, облигации, драгоценные металлы или недвижимость.
• Инвестируйте в компании из разных стран и экономик. Если один рынок падает, другой может оставаться стабильным.
• Распределите средства между секторами, например, технологиями, энергетикой, медициной.

Анализируем активы

1. Проверьте фундаментальные показатели. Изучите финансовую отчетность компаний, их прибыль, долговую нагрузку и рентабельность.
2. Сравните с рыночной ценой.
3. Оцените перспективы отрасли. Например, во время пандемии выигрывали фармацевтические компании, а авиационная отрасль теряла позиции.
4. Выявите слабые звенья. Продайте активы, которые не соответствуют целям или показывают устойчивое падение без перспектив восстановления.

Приобретаем дивидендные акции

Во время спадов дивидендные акции становятся надежным инструментом, поскольку они обеспечивают стабильный доход, независимо от изменения котировок.

Еще по теме:

«Окна ликвидности» на фондовом рынке: когда компаниям лучше выходить на IPO

Медвежий рынок: как себя вести и что делать?

Почему стоит инвестировать в дивиденды:

• Даже если ценные бумаги временно падают, дивиденды продолжают приносить прибыль.
• Компании, которые выплачивают дивиденды, как правило, имеют устойчивый бизнес и надежные финансовые показатели.
• Реинвестируя полученные выплаты, увеличьте капитализацию портфеля.

Как выбрать дивидендные акции:

1. Обратите внимание на историю выплат дивидендов — стабильность и рост в течение 5-10 лет.
2. Оцените уровень дивидендной доходности, но избегайте высоких показателей, зачастую это признак риска.
3. Проверьте, чтобы компания имела низкую долговую нагрузку и стабильный денежный поток.

Диверсификация помогает снизить риски, анализ активов — избавиться от слабых позиций, а дивидендные акции становятся островком стабильности в море волатильности.

Что делать если акции уже купили, но рынок начал падать?

Когда рынок стремительно теряет позиции, а в портфеле уже есть ценные бумаги, не паникуйте, а действуйте рационально.

Вот что делать, если акция падает вместе с рынком:

1. Сохраняйте спокойствие. Падение рынка — это временное явление, и история показывает, что рано или поздно акции восстанавливают стоимость. Продавать активы в панике — худший сценарий, так как убытки фиксируются окончательно.
2. Проведите анализ портфеля. Проверьте, какие из активов остаются перспективными: если ценные бумаги принадлежат компаниям с устойчивым бизнесом и низкой долговой нагрузкой, их лучше оставить в портфеле. Компании, которые страдают больше остальных, стоит оценить на предмет дальнейших перспектив. Если прогнозы негативны, возможно, их лучше продать.
3. Избегайте маржинальных позиций. Если используете кредитное плечо, риски увеличиваются. Уменьшите долговую нагрузку и избегайте маржин-коллов, которые принудительно закроют позиции с убытками.
4. Не бойтесь докупать перспективные активы. Если есть свободные средства — используйте падение для покупки качественных акций по сниженной цене. Главное — действовать осторожно и выбирать компании с сильными фундаментальными показателями.

Как защититься от падения акций?

Что делать, если рынок акций падает? Чтобы уменьшить потери в будущем, следует заранее подготовиться к рискам. Рассмотрим, как это сделать:

1. Диверсифицируйте портфель. Распределите капитал между разными классами активов. Это поможет снизить влияние падения одного сектора на общий результат.
2. Установите стоп-лоссы. Для автоматической защиты от убытков используйте стоп-лоссы. Например, задайте уровень продажи акций при снижении их стоимости на 10-15%.
3. Инвестируйте в защитные отрасли. Во время кризисов компании из секторов, таких как здравоохранение, коммунальные услуги или продукты питания, показывают устойчивость.
4. Держите часть капитала в наличных.
5. Используйте долгосрочную стратегию. Краткосрочные колебания не так страшны, если инвестируете на долгий срок. 

Итог

Падение фондового рынка — это неизбежная часть его цикличности. Сделаем выводы, что делать, если акции падают в цене:

1. Не поддавайтесь панике. Рынок склонен восстанавливаться, а эмоциональные решения приведут к большим потерям.
2. Проведите ревизию портфеля. определите слабые и сильные активы, чтобы скорректировать стратегию.
3. Действия, если акции уже куплены. держите позиции в перспективных компаниях. Рассмотрите докупку качественных активов по сниженной цене. Избегайте продажи в убыток без веской причины.
4. Защита от падения. Диверсифицируйте портфель, включая защитные активы. Используйте инструменты хеджирования, такие как опционы или облигации. Установите стоп-лоссы для автоматической фиксации убытков.
5. Долгосрочная стратегия. Инвестируйте в компании с сильными фундаментальными показателями. Поддерживайте баланс между акциями, облигациями и наличными. Рассматривайте дивидендные акции как источник стабильного дохода.
6. Роль целей. Четкие финансовые цели помогают сохранять мотивацию и принимать взвешенные решения, даже в условиях кризиса.

Главное для инвестора — не поддаваться эмоциям и оставаться хладнокровным.

Фото на обложке: Freepik